Ylikurssirahasto - Mitä tarkoittaa Ylikurssirahasto

Taseeseen varoiksi merkittyjen omien osakkeiden myyntivoitto kirjataan ylikurssirahastoon.

Ruotsiksi en överkursfond, englanniksi share premium, share premium reserve.

Ylikurssi on taseen puolella, oman pääoman alla. Taseeseen varoiksi merkittyjen omien osakkeiden myyntivoitto kirjataan ylikurssirahastoon. Se lasketaan alaryhmään ”Muut rahastot” ja jaotellaan osakeyhtiölain mukaan erilliseen erään ”1. Omien osakkeiden rahasto”. Osakeyhtiön oma pääoma esitetäänkin yleisohjeen mukaan seuraavasti:

OMA PÄÄOMA
Osakepääoma
Ylikurssirahasto
Arvonkorotusrahasto
Omien osakkeiden rahasto
Vararahasto
Muut rahastot
Yhtiöjärjestyksen mukaiset rahastot
Muut rahastot
Edellisten tilikausien voitto (tappio)
Tilikauden voitto (tappio)
Pääomalainat

Voimassa olevassa osakeyhtiölaissa vapaaksi omaksi pääomaksi ei säädetä osakepääomaa, ylikurssirahastoa, vararahastoa eikä arvonkorotusrahastoa.

Omien osakkeiden luovuttaminen

Omien osakkeiden luovutuksesta saatava luovutusvoitto on osakeyhtiölain mukaan merkittävä ylikurssirahastoon, sillä omien osakkeiden myynti rinnastetaan osakepääoman korotukseen. Teknisesti ainoa ero omien osakkeiden myynnin ja osakepääoman korotuksen välillä on, että omien osakkeiden myynnissä rahaa vastaan luovutetaan vanhoja osakkeita, osakepääoman korotuksessa uusia, josta johtuen omien osakkeiden luovutusvoittoa ei osakeyhtiölain mukaan saa käsitellä vapaana omana pääomana.

Kun omat osakkeet myydään voitolla, palautetaan myyntihinnasta omien osakkeiden hankintamenoa vastaava osuus vapaaseen omaan pääomaan. Myyntitulos (myyntihinnan ja hankintamenon välinen erotus) kirjataan ylikurssirahastoon. Näin vapaa oma pääoma palautuu tältä osin omien osakkeiden hankintaa edeltäneelle tasolle.

Omien osakkeiden myyntitappiota ei kuitenkaan ole mahdollista vähentää ylikurssirahastosta. Omien osakkeiden myyntitappio saadaan rasittamaan vapaata omaa pääomaa kirjaamalla hankintamenoa pienempi luovutushinta siihen vapaan oman pääoman erään, josta hankintameno aikanaan veloitettiin. Näin myyntitappio jää lopullisesti rasittamaan vapaata omaa pääomaa.

Koska omien osakkeiden myyntivoitto on veronalaista tuloa, eroaa verotus osakeyhtiölainsäädännön mukaisesta käsittelystä; Verotuksessa omien osakkeiden myyntituloksessa on kyse samankaltaisesta myyntivoitosta, joka syntyy minkä hyvänsä osakemyynnin yhteydessä, osakeyhtiölaissa taas oman pääoman sijoituksesta. Koska osakeyhtiölaissa omista osakkeista saatua myyntihintaa käsitellään pääomansijoituksen tavoin, katsotaan ylikurssirahastoon merkittävä pääomansijoitus veronalaiseksi tuloksi. Yleensä sekä oman että vieraan pääoman sijoitukset ovat tuloverotuksessa saajalleen verovapaita.

Kirjanpitolautakunta on katsonut, että osakeyhtiölain mukaan ylikurssirahastoon merkittävä omien osakkeiden luovutusvoitto tarkoittaa luovutusvoitosta menevän veron jälkeistä myyntitulosta. Näin ollen omien osakkeiden myyntivoitosta menevä vero ei vähennä vapaata omaa pääoma